理財特蒐

通膨籠罩 保本商品當道

都是通貨膨脹惹的禍!油價漲、菜價漲,偏偏放在銀行裡的現金不漲反倒縮水。專家建議要投資抗通膨,但全球景氣不明,買股票、基金往往一下手馬上就虧了。無法花太多心力理財的人,錢該怎麼擺,才能不擔心鈔票變薄,還能安心賺利息呢?本刊找出幾種商品供你參考。


想打敗通貨膨脹,除了要省,還要找對投資工具,才能保本又賺利息。

今年端午節,你吃了幾顆粽子?
往年此時,人手一大串粽子當伴手禮,吃不完還得拜託親友幫忙消化;但今年每顆肉粽漲五元,size卻明顯小了一號,難怪家庭主婦買不下手,而公司行號也改送其他較經濟實惠的禮品代替肉粽。
今年不但吃到的肉粽變少了,財富也像今年的粽子一樣,越見縮水。


台北富邦銀經理蔡玉惠表示,本身有需求再來投資外幣,才能降低匯兌風險。

澳幣定存 利息七%

根據主計處最新統計數字,一月到五月消費者物價指數成長率達三?六六%,創十三年來新高;然而,銀行一年期定存利率不過二?六五%,就算央行再升息,物價上漲的速度還是遠遠超過存款報酬率。
這代表保守型投資人最愛的「保本」商品,也要提高標準,得從「拿回本金」變成「打敗消費者物價上漲率」,也就是說,投資報酬率至少要高於三?六六%才是真的「保本」。
部分銀行看準投資人心態,推出相關商品,「我們在四月中推出外幣定存加碼活動,到現在平均一天可以吸引新台幣一億元的新資金進來。」台北富邦銀行商品行銷部經理蔡玉惠表示,外幣定存利率加碼的好處在於投資天期短,平均三個月到九個月,就能拿到原本預期的報酬,加上這一波活動大多不用另外綁投資商品,所以很受歡迎。
玉山、遠東與荷蘭等銀行也在搶這塊外幣定存市場,其中荷蘭銀行給的加碼優惠最阿沙力,只要存入新資金逾一萬美元,就一口氣加碼二到三%,換算下來,一個月期的新台幣定存利率最高可達四?三五%,一個月的澳幣定存利率可達七?七九%,打敗通貨膨脹足足有餘。
不過,紐澳及南非幣波動大,投資人要小心匯兌損失吃掉利息錢。
蔡玉惠提醒:「投資外幣定存最重要的是,先問自己有沒有這個幣別的需求?」例如若有親人在澳洲或準備移民澳洲,或自己半年或一年後會需要用到這筆錢,就可以參加澳幣定存加碼活動,即使定存到期時澳幣貶值,也不用急著把澳幣換回新台幣,可等匯率反轉時再換匯,或是轉給在澳洲的親人,這樣就不用擔心匯兌損失吃掉利息報酬。


紐約人壽行銷長黃振國強調,買分紅保單不能只看往年分紅金額,更重要的是經營績效。

分紅保單 超過四%

若不想冒匯兌損失的風險,可考慮找保險公司買增值型的分紅保單,「不但有壽險保障,保戶每年還有機會分到紅利,算是報酬穩健的保本型商品。」紐約人壽行銷長黃振國說。
一般的分紅保單,是在壽險公司經營績效好的時候給保戶紅利,而增值型的分紅保單除了可領紅利外,在繳費期滿後,保額還能每年成長。以目前的分紅狀況來看,換算下來,報酬率至少都有二%,再加上二十年繳費期滿後,保額每年將以二?五%的速度成長,這樣報酬率加總起來就超過四%。
黃振國強調,分紅保單的保費比不分紅保單貴上一成,且不代表一定會分紅,若公司經營績效不好,保戶就分不到紅利。「所以買分紅保單時,一定要看壽險公司的投資績效、經營團隊、財務報表透不透明,不能只比較過去一年分紅的多寡。」

銀行外幣定存加碼比拚

註1:以各銀行牌告利率來加碼 註2:實際數字請見各家銀行,本表僅供參考。


主要幣別的定存利率

單位:% 資料來源:台灣銀行


借錢投資 減少現金

除了找對金融商品投資之外,專家也提供另類抗通膨的撇步。
「多投資,才是因應之道。」政大金融系教授殷乃平對本刊說,在通貨膨脹時代,放在銀行裡的現金部位要越少越好,把錢挪出去做投資,「買黃金或房地產等保值商品都好。」相較之下,這時向銀行借錢比較划得來,因為「若以通貨膨脹率四%來算,現在借一百元,等於以後只要還九十六元。」不過,前提是必須做好資產配置,確定不會因此背負高額債務才可以。

通膨時代的YES & NO

5 YES
1.要省
2.要有足夠壽險及醫療保障
3.要積極理財
4.要重新設定「保本商品」的報酬率
5.要提高黃金、房地產等投資比重

5 NO
1.不要浪費
2.不要放太多現金
3.不能只做定存
4.不要貪心
5. 不要過度焦慮

可增值的分紅保單

資料來源:各業者 註1:以35歲男性為例。 註2:2005年開賣,現已停賣。表列分紅金額僅供參考。
註3:數字僅供參考,各家保險商品種類不一,分紅基礎也不一,民眾勿依據分紅金額買保單。


報酬率高於4%的金融商品

資料來源:各業者 註:報酬率為預估值,僅供參考。


撰文:林雅惠 攝影:林玉偉 編輯:吳宜菁